كيف يؤثر ارتفاع نسبة الفائدة بـ0.25 % على سكان بريطانيا؟

فريق التحرير March 24, 2023

رفع بنك إنجلترا نسبة الفائدة للمرة الحادية عشرة على التوالي بعد قفزة مفاجئة في معدل ارتفاع الأسعار. وعقب اجتماع لجنة السياسة النقدية وصلت الزيادة إلى 4.25 في المئة بعد أن كانت 4 في المئة.

وعلى ضوء ذلك سيكون لهذه الزيادة تأثير فوري على عدد كبير من المقترضين والمدخرين.

إلى أي مدى يمكن أن ترتفع نسبة الفائدة؟

الطلبة في مانشستر — *ارتفاع نسبة الفائدة*

بلغت نسبة الفائدة في بنك إنجلترا أعلى مستوى لها منذ 14 عامًا؛ استجابة لأزمة المعيشة. وحدثت زيادة غير متوقعة في معدل التضخم، الذي يقف وراء ارتفاع الأسعار، حيث ارتفع إلى 10.4 في المئة هذا العام حتى فبراير، مقارنة بـ10.1 في المئة في يناير، ما انعكس على زيادات نسبة الفائدة منذ ديسمبر 2021.

وعلى الرغم من عدم معرفتنا لما ستؤول إليه الأوضاع خلال الأشهر المقبلة، فلا يزال كثيرون يرون أن الزيادات قد تنتهي بحلول منتصف العام أو في الصيف عندما يبلغ معدل الفائدة ذروته عند 4.5 في المئة، وسيحرص البنك على عدم إنهاك الاقتصاد البريطاني الذي أظهر حتى الآن مؤشرات نمو ضئيلة.

جدير بالذكر أن لجنة السياسة النقدية في البنك تجتمع ثماني مرات في السنة؛ لتحديد سياسة سعر الفائدة، وسيُعلَن عن القرار التالي في 11 مايو.

لماذا يرفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة؟

يتعرض بنك إنجلترا لضغوط تجعله يرفع أسعار الفائدة بهدف إبقاء التضخم عند 2 في المئة.

وتنعكس هذه الزيادات سلبًا على أصحاب الرهون العقارية، حيث إن أقل من ثلث الأسر البريطانية لديها رهن عقاري وفقًا لمسح الإسكان الحكومي.

ويواجه العديد من مالكي المنازل الآن احتمال زيادة المدفوعات الشهرية، وبهذا الصدد يقول بنك إنجلترا: إن نحو أربعة ملايين أسرة معرضة لدفع فاتورة رهن عقاري شهرية أعلى هذا العام، وقد يواجه نحو 356 ألف شخص مستفيد من الرهن العقاري صعوبات في السداد بحلول يوليو من العام المقبل، وفقًا لهيئة مراقبة السلوك المالي في لندن.

عند ارتفاع أسعار الفائدة يشهد أكثر من 1.4 مليون شخص في نظام الرهون المتتبعة زيادة فورية في مدفوعاتهم الشهرية، تصل -بعد الزيادة الأخيرة البالغة 0.25 في المئة- إلى 24 باوند إضافية شهريًّا، و15 باوند للحاصلين على رهون عقارية بأسعار متغيرة.

يُذكَر أن ثلاثة أرباع أصحاب الرهن العقاري لديهم رهن عقاري ثابت، بمعدل فائدة يبلغ 5.32 في المئة، ما يعني أن مدفوعاتهم الشهرية لا تتغير على الفور، لكن ينبغي لكل من يريد شراء منزل أو يجدد الرهن، وعددهم 1.8 مليون شخص هذا العام، أن يدفع أكثر بكثير مما لو أنه حصل على نفس الرهن العقاري قبل عام أو أكثر.

بطاقات الائتمان والقروض

القروض الجامعية في بريطانيا — *تأثير رفع نسبة الفائدة على القروض في بريطانيا*

تؤثر أسعار الفائدة في بنك إنجلترا أيضًا على المبلغ المفروض على بطاقات الائتمان والقروض المصرفية وقروض السيارات.

وكان متوسط سعر الفائدة السنوي في يناير 20.85 في المئة على السحب على المكشوف للبنوك، و19.9 في المئة على بطاقات الائتمان. ويمكن للمقرضين أن يرفعوا الأسعار أكثر إذا توقعوا ارتفاع أسعار الفائدة في المستقبل.

المدخرات

في العادة تنقل البنوك الفردية وجمعيات البناء (building societies) ارتفاع أسعار الفائدة إلى الزبائن.

وفي هذا السياق يقول المحللون: إنه ينبغي للأشخاص البحث عن أفضل معدلات الادخار، في ظل وجود كثير من البنوك التي تدفع نسبة فائدة قليلة في الحسابات. هذا وقد تعرضت البنوك الكبرى لضغوط من النواب؛ لتمرير ارتفاع أسعار الفائدة.

ومع أن بعض المدخرين يحصلون على عائد أعلى على أموالهم، فإن أسعار الفائدة في الحقيقة لا تواكب أزمة المعيشة؛ لأن القدرة الشرائية للمواطن البريطاني تشهد انخفاضًا في القيمة الحقيقية.

لماذا تساعد زيادة أسعار الفائدة على خفض التضخم؟

رفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة لمكافحة التضخم الذي ظهر عقب رفع قيود وباء كورونا وزيادة إنفاق المستهلكين.

وواجه العديد من الشركات مشكلات في تلبية زيادة الطلب على منتجاتها، ما انعكس على بريطانيا التي شهدت مؤخرًا نقص بعض المواد الغذائية الطازجة، دون أن ننسى ارتفاع أسعار الطاقة أيضًا نتيجة الغزو الروسي لأوكرانيا.

هذا ومما ينبغي الإشارة إليه أن رفع أسعار الفائدة يساعد على التحكم بالتضخم من خلال زيادة تكلفة اقتراض الأموال، ما يحث الناس على التقليل من الاقتراض والإنفاق، والإكثار من التوفير والادخار.